今年以來，為滿足業(yè)務(wù)需求，各大快遞企業(yè)紛紛加碼航空運(yùn)力，順豐航空、中國郵政航空開通了多條航空專線。航空專線的開通，為更多快遞包裹走向全國乃至全球提供了加速度。近日，中通貨運(yùn)航空落戶長沙黃花機(jī)場的進(jìn)程再度被提速，京東也不甘示弱與南航強(qiáng)強(qiáng)聯(lián)手。眾多玩家以不同方式緊鑼密鼓布局航空物流業(yè)務(wù)，尋找長遠(yuǎn)發(fā)展的突破口。

 

物流“空戰(zhàn)”：玩家、邏輯與想象力

 

航空三巨頭分拆物流板塊、快遞巨頭自建機(jī)場，航空貨運(yùn)未來有多大前景？物流企業(yè)的競爭，正在從地面，進(jìn)入天空。

 

過去幾年里，國航、南航、東航等幾大航空公司相繼完成混改，將貨運(yùn)業(yè)務(wù)剝離出來成立新公司。大家的意圖都在于：除了提供普貨運(yùn)輸服務(wù)以外，著重為高端制造業(yè)、跨境電商以及生鮮冷鏈等市場開拓提供貨機(jī)運(yùn)力。

 

與此同時(shí)，快遞行業(yè)龍頭在達(dá)到規(guī)模瓶頸之后，為了擺脫同質(zhì)化競爭，菜鳥、順豐、京東、圓通、EMS、中通等，通過擴(kuò)機(jī)隊(duì)、建機(jī)場、收并購的方式，在航空領(lǐng)域的布局進(jìn)入加速期。

 

可以看到，巨頭們在不約而同地走向新市場，有序捕捉產(chǎn)業(yè)升級、消費(fèi)升級及新增量市場的機(jī)會(huì)。

 

自東航物流在2021年完成獨(dú)立上市之后，今年上半年，國貨航、南航物流紛紛出現(xiàn)資本動(dòng)作。

 

4月初，國貨航更新了招股書；5月底，南航發(fā)公告同意分拆子公司南航物流上市；至此，三巨頭物流板塊的混改加速落地，有望年內(nèi)齊聚A股。

 

事實(shí)上，從2016年開始三巨頭就陸續(xù)開始對貨運(yùn)板塊進(jìn)行混改，為獨(dú)立上市埋下伏筆。這個(gè)過程中，大家陸續(xù)引入物流領(lǐng)域相關(guān)企業(yè)。比如，國貨航的股東中有菜鳥、深國際，南航物流的股東中有中外運(yùn)、普洛斯，東航物流的股東中有德邦、普洛斯。

 

從幾大航司貨運(yùn)業(yè)務(wù)布局的時(shí)間節(jié)點(diǎn)來看，2002年前后是專業(yè)分工階段。此時(shí)，國航、南航、東航分別成立貨運(yùn)部，利用腹艙資源提供物流運(yùn)輸服務(wù)。

 

根據(jù)大家公開的財(cái)報(bào)數(shù)據(jù)來看，三巨頭貨運(yùn)業(yè)務(wù)營收在2022年都達(dá)到了200億元級別，占航司總營收的比例在20%~50%不等。貨運(yùn)板塊成為過去幾年，幾大航司收入的關(guān)鍵力量。

 

然而，貨運(yùn)業(yè)務(wù)的收入尚在其次，最為亮眼的表現(xiàn)在于，貨運(yùn)業(yè)務(wù)在過去幾年每年都在為航司貢獻(xiàn)20億~50億元的經(jīng)營利潤。

 

從運(yùn)力資產(chǎn)的維度來看，目前三巨頭都是以客機(jī)腹艙為主，全貨機(jī)為輔，并呈現(xiàn)出逐漸擴(kuò)充全貨機(jī)規(guī)模的態(tài)勢。

 

當(dāng)然，除了航司本身分拆貨運(yùn)業(yè)務(wù)進(jìn)行獨(dú)立經(jīng)營之外，快遞企業(yè)達(dá)到一定規(guī)模之后，也開始陸續(xù)建機(jī)隊(duì)、建機(jī)場。

 

近日，湖南省商務(wù)廳消息稱，省口岸辦日前召開調(diào)度會(huì)，專題研究中通快遞與湖南航空合資組建貨運(yùn)航司項(xiàng)目相關(guān)工作情況。

 

這意味著，在順豐、京東、圓通之后，中通也要建機(jī)場了。

 

目前來看，順豐是第一個(gè)自建機(jī)場、機(jī)隊(duì)的民營快遞企業(yè)。其牽手湖北鄂州，建成國內(nèi)第一個(gè)專業(yè)性貨運(yùn)機(jī)場——花湖機(jī)場，全貨機(jī)機(jī)隊(duì)規(guī)模達(dá)到了81架。

 

圓通與浙江嘉興市政府簽署戰(zhàn)略投資協(xié)議，在嘉興機(jī)場建設(shè)全球航空物流樞紐，目前機(jī)隊(duì)規(guī)模為13架；京東物流南通市政府簽署戰(zhàn)略合作框架協(xié)議，致力于把南通機(jī)場打造為京東物流全球航空貨運(yùn)樞紐，目前機(jī)隊(duì)規(guī)模為4架；中國郵政航空機(jī)隊(duì)規(guī)模為31架。

 

過去，航空領(lǐng)域的布局，是順豐的時(shí)效標(biāo)簽。如今，越來越多的玩家進(jìn)入，試圖摸著順豐過河，試圖打破經(jīng)濟(jì)快遞與商務(wù)快遞之間的模糊地帶。